11月9日早盘，商业航天概念股板块涨停或涨幅超10%的个股达32只，机器人板块涨停或涨幅超10%的个股亦达20只，宇树科技盘中一度暴涨超15%。而同时具备机器人和商业航天概念的祥明智能、信维通信皆在开盘后19分钟封死20%涨停。

那么，这两大板块有何利好？分析人士认为，这与上周末热度蹿升的投资事件有关。

首先，商业航天板块的热度源自太空算力。当地时间11月6日，马斯克在巴伦投资大会上明确表示，预计2027年第三季度发射首批与英伟达联合设计的StarMind太空AI计算机，2028年有望实现显著规模部署，2029年进一步大规模扩张。值得关注的是，SpaceX此前已将搭载英伟达GPU和谷歌TPU的卫星送入轨道，初步验证了AI芯片在太空环境下的运行能力。

与地面IDC相比，太空算力对硬件的轻量化、抗振动、抗辐射、热管理及高速互联提出更高要求，相关供应链有望迎来新的技术升级与价值量提升。值得关注的是，马斯克提出下一代Starlink V4星间激光链路速率目标达到10Tbps，较当前约100Gbps提升100倍，意味着太空算力不仅需要高性能计算芯片，也需要高速星间通信网络。

国金证券认为，太空算力正逐步从远期技术构想走向工程验证与规模化部署阶段，有望成为AI基础设施的新增长方向。

其次，苹果的机器人大脑也在上周末发酵。

苹果研究团队近日公开人形机器人自主控制系统HALO的最新研究成果。该系统通过视觉语言模型（VLM）与动作生成技术，让机器人不仅能理解人类指令，还能依据陌生环境调整动作，自主完成推箱子、坐椅子及穿越障碍物等任务。

该研究团队近日在预印本平台arXiv发表论文《Perceptive Humanoid Motion from Simulation》，介绍HALO系统的设计与实验成果，并将系统部署在宇树科技的G1人形机器人上进行验证。不过，HALO目前仍未完全摆脱人工参与。研究团队指出，新增物理任务时，仍须由人员编写提示词、设计动作关键影格，部分动作也需要使用人类影片或动作捕捉素材。

中信证券认为，全球巨头下场，物理AI产业加速，机器人主题行情当前已具备启动条件；GPT-6与Gemini 4在机器人规划、空间感知及Real-to-Sim建模上的进步，正在拓宽通用大模型参与机器人开发与训练的空间，特斯拉有望在四季度发布Optimus V3，将人形机器人产业发展带入新的阶段。        据券商中国